長期投資勝率大 做好投資決策必備5要點

作為關注自己財務前景的投資者，您可以通過採取恰當的策略和深入的研究，將投資風險降到最低，將收益最大化。首先，您應專注於自己的長期財務目標和實際的盡職調查，避免由於市場的動盪起伏做出倉促、情緒化的決定。

以下列舉幾個重要方法，幫助您為未來做出更明智的投資決策。

1. 寫下具體的財務目標與時間表

寫下您的財務目標和相關時間表的細節——無論您是想在兩年內購買一套4居室的房子，還是準備15萬美元供兩個孩子上大學，或者希望在55歲時有120萬美元退休金——給自己確定目標金額和期限，從而決定您儲蓄和投資的最佳路線。

設定了具體的目標與時間表，您可以實施以下策略：

累積財富：參與稅收優惠計劃，例如開設401（k）帳戶、個人退休帳戶（IRA）或是加入529教育儲蓄計劃。

選擇投資資產：選擇積極型資產作為長期投資計劃，或是選擇保守型的資產作為短期目標。

保持進度：評估自己的財務進展並在需要時進行調整。

一個好的投資目標應該是具體的（Specific）、可量化的（Measurable）、可實現的（Achievable）、切合實際（Relevant）、有時間限制的（Time-bound），簡稱 SMART 。寫下這些目標不僅可以讓您的投資思路更加清晰，為自己提供動力，還可以幫助您了解自己對投資風險的承受能力，以及在投資方面需要學習甚麼。

個人理財不只是編預算與投資而已，還要改變生活習慣。（Shutterstock）

2. 規劃您的財務發展路線

精準規劃自己的財務發展路線對於作出更佳的投資選擇非常關鍵。透過模擬財務發展軌跡，您可以了解自己是否能夠從目前的狀況開始達成目標，需要多久的時間，以及可能需要哪些投資項目。

這包括根據您當前的財務狀況，結合對自己目標的假設和展望，來預估自己的財務前景。透過模擬財務發展軌跡，可以看到隨著收支和資產的變動，您能實現哪些目標。

兩款有用的線上工具ProjectLab與YNAB，能幫您了解自己的財務前景。

ProjectLab是一款網絡工具，可協助您規劃財務活動。當輸入自己的目標與里程碑、現金流與繳稅等各種情況，也包括不同的投資策略，ProjectLab運用蒙特卡羅模擬技術（Monte Carlo simulations，是一種數學方法，可預測某些事件的可能性），為您提出可能的解決方案。

而YNAB（You Need a Budget）是一套有四個流程的應用程式，幫助人們扭轉所陷的財務困境，如被金錢所控制，不斷思考並為之煩惱等情況。

YNAB旨在透過四大原則幫助用戶達成財務自由，這些原則包括：

1）延長資金的存留時間

2）善用每一塊錢

3）靈活調整預算

4）正視實際支出

3. 遵循訂好的財務策略

做出明智的投資決策可不是一件簡單的事，這正是需要做好規劃的關鍵所在。當您已經明確記錄自己的目標與時間表、分析了成功的可能性並選擇了適合的投資策略後，就可以啟動自己的計劃並堅持下去。

投資市場常起伏不定，也會有突發狀況。重要的是，您要對自己的投資策略有信心，將目光放在長遠的財務目標上，而不是因短期的市場波動而擔憂。

「面對經濟周期的自然波動，對許多投資者來說，最難做到的一件事就是遵循他們原本的投資策略。」Ty J. Young 財富管理公司行政總裁泰·楊（Ty Young）表示，「大多數投資者會作出情緒化、非理性決策，在市場低點拋售。」

楊表示，既然為了優化投資效益，您的投資策略已經將時間因素考慮在內，您就不必隨著市場的波動而動。

他還說，「對大多數人來說，最好的投資產品能最大限度地實現增長，並最大限度地降低（或消除）市場下行風險。一個讓人不承受虧損壓力的投資計劃，會讓生活輕鬆許多。」

如果您已妥善地將短期和長期目標與投資目的相結合，那麼堅守原則而非頻繁轉換策略，將有助於您更有可能實現期望中的財務前景。

4. 持續且定期投資

從歷史上看，市場數據顯示長期投資的收益往往優於短期投資。儘管如此，許多人還是試圖把握市場時機，在市場中買進賣出或轉換資產類別，以期從市場波動中獲利。但這種投資手法往往以個人的損失而告終。

美國證券交易委員會（U.S. Securities and Exchange Commission）指出，持續且定期地進行投資，可以避免在不適當的時機投入所有資金所帶來的風險。

這種投資策略被稱作「平均成本法」（dollar-cost averaging，DCA）有時也叫「定期定額投資法」（regular investing）。其核心概念是在長期間內，按照固定的時間間隔（如每季或每月）投入固定數額的資金。另一種做法是，將投資與你每兩周的薪資發放時間同步，並設定為自動化流程。

美國證券交易委員會（SEC）建議，透過「平均成本法」持續而定期的投資，可以在投資成本較低時購入更多份額，在成本高時則較少購入，這種策略有助於抵抗市場的劇烈波動，並降低每股的平均購入成本。

「平均成本法」還可以幫助您免於落入追逐市場時機的陷阱中，為您提供更好的長期回報。